Novelis schließt Übernahme von Aleris ab

ATLANTA, 14. April 2020 – Novelis Inc., der Weltmarktführer in Sachen Walzaluminium und Aluminiumrecycling, gab heute den Abschluss der Übernahme der Aleris Corporation, einem globalen Anbieter von Walzaluminiumprodukten, bekannt. Infolgedessen ist Novelis jetzt noch besser positioniert, um die steigende Kundennachfrage nach Aluminium zu befriedigen, indem das innovative Produktportfolio erweitert, eine qualifiziertere und vielfältigere Belegschaft geschaffen und das Engagement für Sicherheit, Nachhaltigkeit, Qualität und Partnerschaft vertieft wird.

„Die Übernahme von Aleris markiert einen wichtigen Meilenstein für Novelis auf seinem Weg zur globalen Führung. Der Abschluss dieses Geschäfts inmitten schwieriger Marktbedingungen spiegelt unsere Überzeugung im Geschäft von Aleris und seinen Wert für unser Metallportfolio wider. In Zeiten des Aufruhrs haben sich in der Vergangenheit immer wieder Gewinner hervorgetan, die auf qualitativ hochwertige Führung und solide Geschäftsgrundlagen setzen. Dies ist eine langfristige strategische Option, ähnlich wie bei Novelis im Jahr 2007“, erklärt Kumar Mangalam Birla, Vorsitzender der Aditya Birla Group und Novelis Inc. „Die Übernahme von Aleris ermöglicht die weitere Diversifizierung unseres Metallportfolios in andere Premium-Marktsegmente, vor allem in die Luft- und Raumfahrt. Durch die Schaffung eines Branchenführers verstärken wir unser Engagement für unsere Kunden, Mitarbeiter und Aktionäre. Gleichzeitig haben wir mit diesem weiteren Ausbau unseres Aluminium-Portfolios einen entscheidenden Schritt in Richtung einer nachhaltigeren Zukunft gemacht.“

Mit den zusätzlichen Betriebsanlagen und Mitarbeitern von Aleris ist Novelis in der Lage, den wachsenden asiatischen Markt effizienter zu bedienen, indem komplementäre Anlagen in der Region integriert werden, darunter Recycling-, Guss-, Walz- und Endbearbeitungskapazitäten. Das Unternehmen wird auch die Luft- und Raumfahrt in sein Portfolio aufnehmen und seine Fähigkeit verbessern, weiterhin innovative Produkte auf den Markt zu bringen, indem es seine Forschungs- und Entwicklungskapazitäten stärkt und seinen Zweck der gemeinsamen Gestaltung einer nachhaltigen Welt erfüllt.

„Heute ist ein Moment des Wandels in der Geschichte unseres Unternehmens, und ich war noch nie so zuversichtlich, dass wir unseren Kunden, Mitarbeitern und Gemeinschaften, in denen wir leben und arbeiten, noch mehr Wert bieten können“, erklärt Steve Fisher, President und CEO, Novelis Inc. „Mit einer Belegschaft von Weltklasse, einer Präsenz in den wettbewerbsintensivsten und technisch anspruchsvollsten Endmärkten und der Fähigkeit, schnelle, anpassungsfähige und nachhaltige Lösungen zu liefern, wird Novelis noch besser in der Lage sein, unsere Kunden zu bedienen.“

Abgesehen von den zahlreichen strategischen Vorteilen wird die Übernahme etwa 150 Millionen US-Dollar an Synergien erzeugen und ein starkes finanzielles Profil schaffen. Darüber hinaus liegt die kombinierte Nettoverschuldung zum bereinigten EBITDA von etwa 3,3x innerhalb der kürzlich aktualisierten Prognose von unter 3,5x und deutlich unter der ursprünglichen Prognose von unter 4x, als die Transaktion angekündigt wurde.

Der abschließende Kaufpreis von 2,8 Milliarden US-Dollar besteht aus 775 Millionen US-Dollar für den Eigenkapitalwert sowie etwa 2,0 Milliarden US-Dollar für die Übernahme oder Tilgung der aktuellen ausstehenden Schulden von Aleris und einer Earn-out-Zahlung von 50 Millionen US-Dollar. Die Altschulden von Aleris haben sich seit der ursprünglichen Ankündigung der Übernahme aufgrund eines Anstiegs des Betriebskapitals zur Unterstützung des Hochfahrens des Betriebs erhöht, während der Earn-Out mit der stärker als prognostizierten Entwicklung des US-Geschäfts von Aleris zusammenhängt. Auf einer rückläufigen Zwölfmonatsbasis bis zum 31. Dezember 2019 lag das bereinigte EBITDA von Aleris allein bei 388 Millionen US-Dollar und damit höher als bei der Ankündigung der Übernahme geschätzt. Trotz gestiegener Altschulden entspricht das implizierte Unternehmenswertmultiple von 7,2x aufgrund der besseren EBITDA-Leistung unserem Akquisitionsfall.

„Diese Übernahme stärkt die Führungsposition von Novelis in der Aluminiumindustrie und definiert Hindalco Industries klar als das herausragende Unternehmen im globalen Metallsektor“, erklärt Satish Pai, Managing Director von Hindalco Industries und Director, Novelis Inc. „Ich bin stolz auf die Arbeit, die die Teams von Novelis und Aleris geleistet haben, um diese Transaktion zum Abschluss zu bringen und damit Novelis für zukünftiges Wachstum und Erfolg zu positionieren.“

Novelis wird die 13 Aleris-Werke in Europa, Nordamerika und Asien übernehmen; um jedoch die behördlichen Auflagen zu erfüllen, ist das Unternehmen verpflichtet, die Aleris-Werke in Lewisport im US-Bundesstaat Kentucky und im belgischen Duffel wie angekündigt zu veräußern.

Sehen Sie sich hier eine Videobotschaft von Novelis Inc. und President und CEO Steve Fisher an.

Novelis Inc. verfolgt mit Engagement das Ziel, gemeinsam eine nachhaltige Welt zu gestalten. Als Weltmarktführer für innovative Produkte und Dienstleistungen und weltweit größter Aluminiumrecycler arbeiten wir mit Kunden aus der Automobil-, Getränkedosen- und Spezialitätenindustrie zusammen, um Lösungen zu liefern, die die Vorteile von nachhaltigem Leichtaluminium in Europa, Nordamerika, Südamerika und Asien maximieren. Novelis ist eine Tochtergesellschaft von Hindalco Industries Limited, einem Branchenführer in Aluminium und Kupfer, und das Metall-Flaggschiffunternehmen der Aditya Birla Group, einem multinationalen Mischkonzern mit Sitz im indischen Mumbai. Weitere Informationen finden Sie unter novelis.com.

Aleris ist ein privates, weltweit führendes Unternehmen im Bereich Aluminiumwalzprodukte für verschiedene Industriezweige, darunter die Luft- und Raumfahrt, die Automobilindustrie, das Baugewerbe, der kommerzielle Transport und die industrielle Fertigung. Aleris hat seinen Hauptsitz in Cleveland im US-Bundesstaat Ohio und betreibt Produktionsstätten in Nordamerika, Europa und Asien.

Alle kombinierten Finanzinformationen, die in der heutigen Veröffentlichung enthalten sind, sind vorläufig und ungeprüft und haben keine Auswirkungen auf Anpassungen, die gemäß Artikel 11 der Verordnung S-X erforderlich sind, sie haben keine Auswirkungen auf die Anpassungen der Erwerbsbuchhaltung und die Anforderungen an die Darstellung in Bezug auf die Aleris-Werke Lewisport (Kentucky, USA) und Duffel (Belgien) als nicht fortgeführte Aktivitäten und wurden nicht von unserer unabhängigen, registrierten Wirtschaftsprüfungsgesellschaft geprüft. Das Unternehmen wird die erforderlichen Pro-Forma-Finanzinformationen in einer zukünftigen Einreichung auf Formular 8-K zur Verfügung stellen. Weitere Finanzinformationen über die historischen Ergebnisse von Novelis finden Sie im Investorenbereich der Novelis-Website http://investors.novelis.com/ und in den bei der SEC eingereichten Unterlagen. Historische Finanzinformationen zu Aleris sind in den bei der SEC eingereichten Unterlagen zu finden.

Aussagen in dieser Pressemitteilung, die die Absichten, Erwartungen, Überzeugungen oder Vorhersagen von Novelis beschreiben, können zukunftsgerichtete Aussagen im Sinne der Wertpapiergesetze sein. Zu zukunftsgerichteten Aussagen gehören Aussagen, denen die Wörter „glaubt“, „erwartet“, „antizipiert“, „plant“, „schätzt“, „projektiert“, „prognostiziert“ oder ähnliche Ausdrücke vorangestellt sind oder nachfolgen bzw. Aussagen, die diese Wörter enthalten. Beispiele für zukunftsgerichtete Aussagen in dieser Pressemitteilung sind die Auswirkungen der Übernahme auf die Fähigkeit von Novelis, seinen Kunden einen noch größeren Wert zu bieten, die Bereitschaft von Novelis, den asiatischen Markt effizienter zu bedienen, die verbesserte Fähigkeit von Novelis, innovative Produkte auf den Markt zu bringen, die verstärkten F&E-Kapazitäten von Novelis, die strategischen Vorteile der Transaktion und die erwarteten Synergien, die sich aus der Übernahme ergeben. Novelis weist darauf hin, dass zukunftsgerichtete Aussagen naturgemäß mit Risiken und Unsicherheiten verbunden sind und dass die tatsächlichen Ergebnisse von Novelis erheblich von den in solchen Aussagen ausgedrückten oder implizierten Ergebnissen abweichen können. Wir haben nicht die Absicht und lehnen jede Verpflichtung ab, zukunftsgerichtete Aussagen zu aktualisieren, sei es aufgrund neuer Informationen, zukünftiger Ereignisse oder aus anderen Gründen. Zu den Faktoren, die dazu führen könnten, dass die tatsächlichen Ergebnisse oder Ergebnisse von den in zukunftsgerichteten Aussagen ausgedrückten oder implizierten Ergebnissen abweichen, gehören unter anderem die Faktoren, die unter der Überschrift „Risikofaktoren“ in unserem Jahresbericht auf Formular 10-K für das am 31. März 2019 endende Geschäftsjahr aufgeführt sind. Zusätzlich zu den Faktoren, die zuvor in den bei der SEC eingereichten Berichten von Novelis und an anderer Stelle in dieser Pressemitteilung genannt wurden, könnten u. a. die folgenden Faktoren im Zusammenhang mit der Übernahme von Aleris dazu führen, dass die tatsächlichen Ergebnisse erheblich von zukunftsgerichteten Aussagen oder historischen Leistungen abweichen: Schwierigkeiten und Verzögerungen bei der Integration der Geschäfte von Aleris und Novelis sowie das Ausbleiben der erwarteten Kosteneinsparungen und anderer erwarteter Vorteile der Übernahme von Aleris.